从规模扩张到结构优化：药品流通行业的政策红利与转型挑战

1、药品流通行业定义及特征

医药流通行业是保障药品与医疗器械稳定供应的基础性产业，事关国计民生、经济发展和国家安全，是推进健康中国建设的关键支撑。医药流通主要指以药品及医疗器材为主的大宗销售业务。商品流通的一般路径可分为批发与零售两个环节：批发业务通常具有批量大、毛利率较低的特点；而零售业务则普遍呈现高毛利、高销售费用的特征。

当前行业发展主要呈现以下特征：

（1）市场规模保持稳健增长

根据商务部2024年发布的《药品流通行业运行统计分析报告》，全国药品流通市场销售规模稳步扩大。报告统计的七大类别医药商品（包括西药类、中成药类、中药材类、医疗器械类、化学试剂类、玻璃仪器类及其他类）销售总额达29,304亿元（含税），扣除不可比因素后，同比增长7.5%。

（2）行业集中度进一步提升

在政策推动下，行业整合步伐加快。商务部数据显示，全国前五强流通企业营业收入已占同期医药市场总规模的51.3%，前百强企业占比更是突破75%。头部企业依托规模效应、全国性物流网络及合规管理优势，持续扩大市场份额；而中小型区域流通商则因成本上升与监管强化逐步退出，行业呈现出“强者恒强”的竞争格局。

（3）供应链数字化进程加速，专业化服务构成核心竞争力

数字化转型已成为行业发展的关键趋势。领先企业通过应用区块链溯源、智能预测系统等技术，有效提升库存周转效率，进一步降低运营成本。与此同时，增值服务如SPD院内物流管理、供应链金融等渗透率不断提高，成为新的利润增长点，推动行业专业化服务能力实现显著升级。

2、政策变动情况以及对行业影响

2025年上半年，医药流通行业在政策与市场驱动下深度变革融合。政策方面，集采机制告别“唯低价”，转向质量与准入并重的结构性调整；药品追溯码医保领域应用、医药购销纠风等政策强化，合规成企业核心立足要素。我国医药行业对政策依赖度高。在我国医疗体制改革持续深化的大背景下，药品集中采购的提质扩面仍是核心工作，国家继续推进医药集中带量采购工作，持续巩固改革成果。2024年5月20日，国家医保局发布《关于加强区域协同做好2024年医药集中采购提质扩面的通知》。通知进一步落实了2024年《政府工作报告》的任务部署，完善医药集中采购制度，推动集中带量采购工作提质扩面，进一步提升地方采购联盟的能力与规模，实现国家与地方两个层面的上下联动、协同推进。截至2024年底，集采品种大幅扩容压缩流通利润，叠加医疗反腐常态化，倒逼企业强化风控与追溯能力。DRG/DIP支付改革则要求企业提升服务响应与数据对接水平。

3、药品流通行业产业链分析

药品流通行业的产业链结构较为完整，上下游环节清晰。从整体链条来看，上游主要包括药品、玻璃仪器及医疗器材的研发与生产企业。这些厂商承担药品的研发生产与医疗器械的制造任务，为整个药品流通体系奠定了物质基础。

中游是药品流通的核心环节，即批发与零售。该环节涉及药品批发企业、零售企业以及医院门诊药房等主体。它们在药品流通过程中发挥关键作用，负责将上游生产的药品和医疗器材高效地输送至下游终端。

下游为药品的消费市场，主要涵盖各类患者及其他普通消费者。他们通过医院、药店等渠道购买所需药品和医疗器材，以满足健康需求。

药品流通行业产业链情况

资料来源：普华有策

4、药品流通行业市场规模

根据国家药品监督管理局发布的数据，2020年至2024年期间，全国药品流通市场销售规模保持稳步增长。2023年，全国七大类医药商品销售总额为29304亿元，扣除不可比因素后，同比增长7.5%。进入2024年，市场销售规模仍在稳步提升，但增速明显放缓，企业面临一定的经营压力，行业整体步入平稳发展期，呈现出从规模扩张向结构优化转型的趋势。2024年全国七大类医药商品销售总额达29470亿元，扣除不可比因素后，同比增长0.6%。

2020-2024年中国药品流通行业市场销售规模

资料来源：普华有策

5、药品流通行业可能面临的风险

（1）医药流通行业结构调整

当前，我国医药流通行业已从早期“跑马圈地”的并购扩张阶段逐步转入高质量发展阶段，头部医药流通企业在对外并购时对于并购标的选择更加严格与慎重，更看重并购标的能够为其带来的区域与产品条线补强，随着优质并购标的数量逐步减少，头部企业的并购节奏亦显著放缓，商誉增速明显较以往下降。受到集采等国家政策的影响，医药流通行业整体的利润率都会受到影响，并可能会陷入“增收不增利”的窘境。

（2）决策风险

随着药品流通行业趋势、政策环境、竞争态势等因素的不断变化，给管理层的决策带来了极大的挑战。管理层需具备高度的前瞻性和敏锐的洞察力，准确把握行业政策的走向，制定符合企业实际情况的战略规划；同时，还需要密切关注市场反馈和业务完成情况，及时调整经营策略，以确保企业业务的稳定和发展。

（3）市场竞争风险

行业集中度提升背景下，头部企业凭借规模与渠道优势挤压中小流通企业生存空间，后者因采购、物流、服务劣势面临整合或淘汰风险；同时流通企业遭遇上下游双向议价挤压，上游药企直供布局、下游终端集中采购持续压缩中间利润，叠加互联网医药平台、第三方物流企业以数字化低成本模式跨界冲击，传统流通企业若转型滞后，将进一步丢失市场份额。

6、行业内主要企业情况

行业内主要企业有海王生物、国药股份、九州通、南京医药、国药控股等。

行业内部分企业情况

资料来源：普华有策

《“十五五”时期药品流通行业市场调研及发展趋势预测报告》涵盖行业全球及中国发展概况、供需数据、市场规模，产业政策/规划、相关技术/专利、竞争格局、上游原料情况、下游主要应用市场需求规模及前景、区域结构、市场集中度、重点企业/玩家，企业占有率、行业特征、驱动因素、市场前景预测，投资策略、主要壁垒构成、相关风险等内容。同时北京普华有策信息咨询有限公司还提供市场专项调研项目、产业研究报告、产业链咨询、项目可行性研究报告、专精特新小巨人认证、市场占有率报告、十五五规划、项目后评价报告、BP商业计划书、产业图谱、产业规划、蓝白皮书、国家级制造业单项冠军企业认证、IPO募投可研、IPO工作底稿咨询等服务。（PHPOLICY:GYF）

目录

第一章 药品流通行业相关概述

第一节 药品流通行业定义及分类

一、行业定义

二、行业特性及在国民经济中的地位及影响

第二节 药品流通行业特点及模式

一、药品流通行业发展特征

二、药品流通行业经营模式

第三节 药品流通行业产业链分析

一、产业链结构

二、药品流通行业主要上游“十四五”时期供给规模分析

三、药品流通行业主要上游“十四五”时期价格分析

四、药品流通行业主要上游“十五五”时期发展趋势分析

五、药品流通行业主要下游“十四五”时期发展概况分析

六、药品流通行业主要下游“十五五”时期发展趋势分析

第二章 药品流通行业全球发展分析

第一节 全球药品流通市场总体情况分析

一、全球药品流通行业的发展特点

二、全球药品流通市场结构

三、全球药品流通行业市场规模分析

四、全球药品流通行业竞争格局

五、全球药品流通市场区域分布

六、全球药品流通行业市场规模预测

第二节 全球主要国家（地区）市场分析

一、欧洲

1、欧洲药品流通行业市场规模

2、欧洲药品流通市场结构

3、“十五五”时期欧洲药品流通行业发展前景预测

二、北美

1、北美药品流通行业市场规模

2、北美药品流通市场结构

3、“十五五”时期北美药品流通行业发展前景预测

三、日韩

1、日韩药品流通行业市场规模

2、日韩药品流通市场结构

3、“十五五”时期日韩药品流通行业发展前景预测

四、其他

第三章 《国民经济行业分类与代码》中药品流通所属行业“十五五”时期规划概述

第一节 “十四五”时期所属行业发展回顾

一、“十四五”时期所属行业运行情况

二、“十四五”时期所属行业发展特点

三、“十四五”时期所属行业发展成就

第二节 药品流通行业所属行业“十五五”时期规划解读

一、“十五五”时期规划的总体战略布局

二、“十五五”时期规划对经济发展的影响

三、“十五五”时期规划的主要目标

第四章 “十五五”时期行业发展环境分析

第一节 “十五五”时期世界经济发展趋势

第二节 “十五五”时期我国经济面临的形势

第三节 “十五五”时期我国对外经济贸易预测

第四节“十五五”时期行业技术环境分析

一、行业相关技术

二、行业专利情况

1、中国药品流通专利申请

2、中国药品流通专利公开

3、中国药品流通热门申请人

4、中国药品流通热门技术

第五节“十五五”时期行业社会环境分析

第五章 普华有策对药品流通行业总体发展状况

第一节 药品流通行业特性分析

第二节 药品流通产业特征与行业重要性

第三节 “十四五”时期药品流通行业发展分析

一、“十四五”时期药品流通行业发展态势分析

二、“十四五”时期药品流通行业发展特点分析

三、“十五五”时期区域产业布局与产业转移

第四节 “十四五”时期药品流通行业规模情况分析

一、行业单位规模情况分析

二、行业人员规模状况分析

三、行业资产规模状况分析

四、行业市场规模状况分析

第五节 “十四五”时期药品流通行业财务能力分析与“十五五”时期预测

一、行业盈利能力分析与预测

二、行业偿债能力分析与预测

三、行业营运能力分析与预测

四、行业发展能力分析与预测

第六章 POLICY对“十五五”时期我国药品流通市场供需形势分析

第一节 我国药品流通市场供需分析

一、“十四五”时期我国药品流通行业供给情况

二、“十四五”时期我国药品流通行业需求情况

1、药品流通行业需求市场

2、药品流通行业客户结构

3、药品流通行业区域需求结构

三、“十四五”时期我国药品流通行业供需平衡分析

第二节 药品流通产品市场应用及需求预测

一、药品流通产品应用市场总体需求分析

1、药品流通产品应用市场需求特征

2、药品流通产品应用市场需求总规模

二、“十五五”时期药品流通行业领域需求量预测

1、“十五五”时期药品流通行业领域需求产品功能预测

2、“十五五”时期药品流通行业领域需求产品市场格局预测

第七章 我国药品流通行业运行分析

第一节 我国药品流通行业发展状况分析

一、我国药品流通行业发展阶段

二、我国药品流通行业发展总体概况

第二节 “十四五”时期药品流通行业发展现状

一、“十四五”时期我国药品流通行业市场规模（增速）

二、“十四五”时期我国药品流通行业发展分析

三、“十四五”时期中国药品流通企业发展分析

第三节 “十四五”时期药品流通市场情况分析

一、“十四五”时期中国药品流通市场总体概况

二、“十四五”时期中国药品流通市场发展分析

第四节 我国药品流通市场价格走势分析

一、药品流通市场定价机制组成

二、药品流通市场价格影响因素

三、“十四五”时期药品流通价格走势分析

四、“十五五”时期药品流通价格走势预测

第八章 POLICY对中国药品流通市场规模分析

第一节 “十四五”时期中国药品流通市场规模分析

第二节 “十四五”时期我国药品流通区域结构分析

第三节 “十四五”时期中国药品流通区域市场规模

一、“十四五”时期东北地区市场规模分析

二、“十四五”时期华北地区市场规模分析

三、“十四五”时期华东地区市场规模分析

四、“十四五”时期华中地区市场规模分析

五、“十四五”时期华南地区市场规模分析

六、“十四五”时期西部地区市场规模分析

第四节 “十五五”时期中国药品流通区域市场前景预测

一、“十五五”时期东北地区市场前景预测

二、“十五五”时期华北地区市场前景预测

三、“十五五”时期华东地区市场前景预测

四、“十五五”时期华中地区市场前景预测

五、“十五五”时期华南地区市场前景预测

六、“十五五”时期西部地区市场前景预测

第九章 普●华●有●策对“十五五”时期药品流通行业产业结构调整分析

第一节 药品流通产业结构分析

一、市场细分充分程度分析

二、下游应用领域需求结构占比

三、领先应用领域的结构分析（所有制结构）

第二节 产业价值链条的结构分析及产业链条的整体竞争优势分析

一、产业价值链条的构成

二、产业链条的竞争优势与劣势分析

第十章 药品流通行业竞争力优势分析

第一节 药品流通行业竞争力优势分析

一、行业整体竞争力评价

二、行业竞争力评价结果分析

三、竞争优势评价及构建建议

第二节 中国药品流通行业竞争力剖析

第三节 药品流通行业SWOT分析

一、药品流通行业优势分析

二、药品流通行业劣势分析

三、药品流通行业机会分析

四、药品流通行业威胁分析

第十一章 “十五五”时期药品流通行业市场竞争策略分析

第一节 行业总体市场竞争状况分析

一、药品流通行业竞争结构分析

1、现有企业间竞争

2、潜在进入者分析

3、替代品威胁分析

4、供应商议价能力

5、客户议价能力

6、竞争结构特点总结

二、药品流通行业企业间竞争格局分析

1、不同规模企业竞争格局

2、不同所有制企业竞争格局

3、不同区域企业竞争格局

三、药品流通行业集中度分析

1、市场集中度分析

2、企业集中度分析

3、区域集中度分析

第二节 中国药品流通行业竞争格局综述

一、药品流通行业竞争概况

二、重点企业市场占有率分析

三、药品流通行业主要企业竞争力分析

1、重点企业资产总计对比分析

2、重点企业从业人员对比分析

3、重点企业营业收入对比分析

4、重点企业利润总额对比分析

5、重点企业负债总额对比分析

第三节 “十四五”时期药品流通行业竞争格局分析

一、国内主要药品流通企业动向

二、国内药品流通企业拟在建项目分析

三、我国药品流通市场集中度分析

第四节 药品流通企业竞争策略分析

一、提高药品流通企业竞争力的策略

二、影响药品流通企业核心竞争力的因素及提升途径

第十二章 普华有策对行业重点企业发展形势分析

第一节 企业一

一、企业概况及药品流通产品介绍

二、企业核心竞争力分析

三、企业主要利润指标分析

四、“十四五”时期主要经营数据指标

五、企业发展战略规划

第二节 企业二

一、企业概况及药品流通产品介绍

二、企业核心竞争力分析

三、企业主要利润指标分析

四、“十四五”时期主要经营数据指标

五、企业发展战略规划

第三节 企业三

一、企业概况及药品流通产品介绍

二、企业核心竞争力分析

三、企业主要利润指标分析

四、“十四五”时期主要经营数据指标

五、企业发展战略规划

第四节 企业四

一、企业概况及药品流通产品介绍

二、企业核心竞争力分析

三、企业主要利润指标分析

四、“十四五”时期主要经营数据指标

五、企业发展战略规划

第五节 企业五

一、企业概况及药品流通产品介绍

二、企业核心竞争力分析

三、企业主要利润指标分析

四、“十四五”时期主要经营数据指标

五、企业发展战略规划

第十三章 普●华●有●策对“十五五”时期药品流通行业投资前景展望

第一节 药品流通行业“十五五”时期投资机会分析

一、药品流通行业典型项目分析

二、可以投资的药品流通模式

三、“十五五”时期药品流通投资机会

第二节 “十五五”时期药品流通行业发展预测分析

一、产业集中度趋势分析

二、“十五五”时期行业发展趋势

三、“十五五”时期药品流通行业技术开发方向

四、总体行业“十五五”时期整体规划及预测

第三节 “十五五”时期规划将为药品流通行业找到新的增长点

第十四章 普●华●有●策对 “十五五”时期药品流通行业发展趋势及投资风险分析

第一节 “十四五”时期药品流通存在的问题

第二节 “十五五”时期发展预测分析

一、“十五五”时期药品流通发展方向分析

二、“十五五”时期药品流通行业发展规模预测

三、“十五五”时期药品流通行业发展趋势预测

四、“十五五”时期药品流通行业发展重点

第三节 “十五五”时期行业进入壁垒分析

一、技术壁垒分析

二、资金壁垒分析

三、政策壁垒分析

四、其他壁垒分析

第四节 “十五五”时期药品流通行业投资风险分析

一、竞争风险分析

二、原材料风险分析

三、人才风险分析

四、技术风险分析

五、其他风险分析