DAC商业化前夜：负碳技术重塑未来产业 | 北京普华有策信息咨询有限公司

DAC商业化前夜：负碳技术重塑未来产业

1、行业发展综述

（1）行业定义与边界界定

直接空气碳捕集（DAC）是一种负碳技术，通过物理或化学吸附剂直接从环境空气中捕集二氧化碳，实现碳移除（CDR）。它是解决难减排行业残余碳排放、实现碳中和终极方案的关键抓手。DAC与传统点源碳捕集不同，其选址不受排放源限制，具有极强的地理适应性，是未来产业布局的核心方向。

（2）全球DAC技术发展历程

DAC技术经历了漫长的演进。从1999年的理论提出，到2010年代的早期示范工程与中试期，目前正迈向兆吨级商业化示范前夜。随着全球碳中和目标的明确，DAC从实验室走向工业级应用，成为各国竞相布局的未来产业，标志着负碳技术进入实质性商业化探索阶段。

（3）行业发展现状

当前，直接空气碳捕集（DAC）行业正处于从早期示范工程向兆吨级商业化应用跨越的关键前夜。全球DAC设备产能呈现快速扩张态势，技术正加速从实验室走向工业级应用。在“十五五”规划、碳达峰行动方案及新质生产力政策的强力牵引下，DAC作为解决难减排行业残余碳排放的核心抓手，正被全面纳入未来产业布局。随着AI赋能与多能耦合技术的成熟，行业正稳步迈向规模化、标准化的商业落地新阶段。

2、直接空气碳捕集（DAC）设备行业竞争格局

（1）全球竞争态势与壁垒

DAC行业呈现欧美技术领跑、中国材料与装备加速追赶的态势。行业壁垒极高，头部企业通过核心专利、长期工程经验与政府补贴构建了深厚的护城河。全球Top级企业如Climeworks、Carbon Engineering等通过大型示范项目占据了先发优势。

（2）中国本土企业的突围

中国企业在核心吸附材料领域具备显著优势。蓝晓科技、建龙微纳等龙头企业依托强大的研发与量产能力，已成为全球DAC供应链的重要一环。随着国内“十五五”规划的落地，本土企业正从材料供应商向系统集成商转型，加速国产替代进程。

3、驱动直接空气碳捕集（DAC）设备行业发展的核心因素

（1）宏观政策与顶层规划的强力牵引

2025年中央经济工作会议强调统筹化债与促转型，明确绿色基建导向；2026年两会及政府工作报告进一步释放负碳技术财政支持信号。“十五五”规划纲要、《美丽中国“十五五”规划》《“十五五”碳达峰行动方案》等将DAC作为实现双碳目标的重要支撑，为行业提供了明确的政策红利。

（2）新型能源体系与难减排行业的刚性需求

《新型能源体系建设“十五五”规划》推动DAC与风光储深度耦合。同时，航空、重工业等难减排行业的残余碳排放亟需负碳技术兜底，DAC作为碳中和终极方案，其刚性需求正在快速释放。

（3）科技巨头采购与碳信用市场爆发

全球科技巨头为实现碳负排放目标，纷纷签订长期DAC采购协议。碳信用市场的规范化与扩容，使得DAC捕集的碳具备了金融属性，为项目提供了可持续的商业回报预期。

（4）新场景应用拓展商业边界

DAC与数据中心、SAF生产等新场景的耦合，不仅解决了算力基础设施的高耗能问题，还打通了绿色航空燃料的生产路径。场景的多元化极大拓宽了DAC设备的市场空间。

（5）AI与新材料技术的降本增效

AI辅助材料筛选大幅缩短了研发周期，新型低能耗吸附材料的商业化应用，有效降低了DAC设备的运行成本，使其逐步逼近商业化平价拐点。

4、直接空气碳捕集（DAC）设备行业发展趋势

（1）装备大型化、模块化与标准化

DAC设备正从定制化向标准化模块演进，便于快速部署与产能复制。大型化趋势显著，单体项目捕集规模向百万吨级迈进，以摊薄固定成本。这种类似“搭积木”的制造模式不仅大幅缩短了现场施工与调试周期，还通过流水线生产显著降低了单机制造成本，为设备的全球化复制与规模化交付扫清了工程障碍。

（2）多能耦合与风光储一体化

未来DAC项目将深度绑定可再生能源，利用绿电与工业余热驱动捕集过程，实现真正的“零碳捕集”，契合新型能源体系建设要求。通过引入储能系统与柔性化工调度技术，DAC设备能够灵活适应风光发电的间歇性波动，将不稳定的绿电转化为可长期储存的液体燃料或化学品，有效解决新能源消纳难题。

（3）AI深度赋能与数字孪生运维

AI将贯穿DAC全生命周期，从材料设计、工艺优化到智能运维，数字孪生技术将实现设备的远程监控与故障预测，大幅提升系统可用率。依托海量运行数据，AI算法能动态调节风机转速与再生温度，实现按需捕集，从而在保证捕集效率的同时大幅降低系统综合能耗，推动设备运维从被动响应向主动预测转变。

（4）应用场景向高附加值领域延伸

DAC将从单一的碳封存向“捕碳-用碳-增值”转变，与SAF、高价值化学品、绿色建材等产业深度融合，形成闭环经济模式。这种模式将原本高昂的捕集成本转化为高附加值产品的生产成本，通过碳基燃料和材料的销售收益反哺设备运营，彻底打通了负碳技术的商业闭环，使其具备独立的市场造血能力。

（5）区域级DAC枢纽与管网共享

借鉴CCUS发展经验，未来将形成区域级DAC枢纽，共享CO₂运输与封存基础设施，大幅降低单体项目的基建与运营成本。通过集中布局与规模化集群效应，枢纽模式能够有效解决分散式项目面临的选址难、运输贵等痛点，实现资源的最优配置，使DAC设备真正具备大规模商业化推广的经济可行性。

5、直接空气碳捕集（DAC）设备行业主要壁垒构成

直接空气碳捕集（DAC）设备行业主要壁垒分析

资料来源：普华有策